ما هي العقود الآجلة المستمرة؟

العقود الآجلة المستمرة هي عقود مشتقة تتتبع سعر عملة رقمية أساسية دون تاريخ انتهاء صلاحية. وهذا يعني أن التجار يمكنهم الذهاب بالطويل أو القصير على الأصول والاحتفاظ بالمراكز طالما يمكنهم الحفاظ على الهامش.

إحدى السمات الرئيسية التي تميز العقود الدائمة عن العقود الآجلة القياسية هي معدل التمويل. يضمن معدل التمويل أن يبقى سعر العقد قريبًا من سعر السوق من خلال تيسير المدفوعات بين حاملي المراكز الطويلة والقصيرة.

كيف تعمل العقود الآجلة الدائمة

العقود المستمرة تستخدم الرافعة المالية، مما يتيح للمتداولين فتح مراكز أكبر من رأس المال الأولي الذي يمتلكونه. ومع ذلك، تزيد الرافعة المالية أيضًا من الخسائر المحتملة، مما يجعل إدارة المخاطر أمرًا أساسيًا.

آلية سعر التمويل تضمن أنه عندما يكون سعر العقد أعلى من سعر البيع، يدفع التجار الطويلون للتجار القصيرين. وعلى العكس، عندما يكون سعر العقد أقل من سعر البيع، يدفع التجار القصيرون للتجار الطويلين.

وفقا لInvestopedia، يحافظ هذا الآلية على سعر العقد متماشياً مع سعر السوق.

مزايا تداول العقود الآجلة المستمرة

1. لا تاريخ انتهاء

نظرًا لعدم انتهاء العقود الآجلة المستمرة، لا يحتاج المتداولون إلى تجديد العقود قبل انتهاء الصلاحية، مما يجعلها مثالية لاستراتيجيات طويلة الأمد.

2. التداول بالرافعة المالية

يمكن للتجار تضخيم أرباحهم عن طريق استخدام الرافعة المالية. على سبيل المثال، مع رافعة مالية بنسبة 10 مرات، يتحكم استثمار بقيمة 1000 دولار في مركز بقيمة 10000 دولار. ومع ذلك، يزيد ذلك أيضًا من الخسائر المحتملة.

3. الربح في أسواق الثيران والدببة

مع المستقبلات الدائمة، يمكن للتجار تحقيق أرباح سواء كان السوق في ارتفاع أو انخفاض. الرهان على الصعود يعني المراهنة على زيادة السعر، بينما الرهان على الانخفاض يعني تحقيق أرباح من الانخفاض.

4. سيولة عالية

منصات مثلبينانسوGate.ioتوفير سيولة عميقة، مما يضمن تنفيذ تجارة سلس وانزلاق أدنى.

مخاطر تداول العقود الآجلة المستمرة

1. مخاطر التصفية

الرافعة المالية تزيد من مخاطر التصفية. إذا انخفض رصيد الرهن الخاص بتاجر دون مستوى الصيانة المطلوب، سيتم تصفية موقفهم. وفقًا لCoinDesk، إدارة الرافعة المالية غير السليمة هي أحد أسباب الخسائر الرئيسية في تداول العقود الآجلة.

2. ارتفاع الاضطراب

يعتبر سوق العملات الرقمية شديد التقلب، ويمكن أن تؤدي التقلبات السريعة في الأسعار إلى تنشيط أوامر وقف الخسارة أو التصفية. من الضروري استخدام أوامر وقف الخسارة والتداول بحذر.

3. تكاليف معدل التمويل

على عكس العقود الآجلة التقليدية، يدفع أو يتلقى التجار رسوم تمويل بشكل دوري. إن إبقاء المراكز لفترة طويلة يمكن أن يتراكم تكاليف كبيرة، خاصة عندما تكون أسعار التمويل مرتفعة.

أفضل المنصات لتداول العقود الآجلة الدائمة

1. Gate.io – الأفضل للأمان والتنوع

Gate.ioهي منصة تداول العملات الرقمية المشفرة من الدرجة الأولى تقدم:

• 100x الرافعة المالية على العملات الرقمية الرئيسية
• أدوات إدارة المخاطر المتقدمة
• سيولة عميقة ورسوم تداول منخفضة

واجهة Gate.io البديهية والتدابير الأمنية القوية تجعلها خيارًا رائعًا للمبتدئين والتجار المحترفين.

2. بينانس - أكثر تبادل شعبية

بينانسيقدم:

• سيولة عالية ورسوم تداول منخفضة
• رافعة مالية 100x للمتداولين المتقدمين
• عقود مستقبلية مبتكرة وتجربة مستخدم سهلة

3. Bybit – التنفيذ السريع وعدم وجود KYC

Bybitيوفر:

• تنفيذ تداول سريع مع انزلاق أدنى
• خيارات رافعة مالية مرنة
• لا يوجد إجراء KYC إلزامي للانضمام السريع

استراتيجيات لتداول العقود الآجلة المستمرة

1. إدارة المخاطر

• استخدم أوامر وقف الخسارة: حدد وقف الخسارة للخروج من التجارات بسعر محدد مسبقًا للحد من الخسائر المحتملة.
• تجنب الرافعة المالية الزائدة: يمكن للرافعة المالية العالية أن تمحو أموالك بسرعة. استخدم الرافعة المالية بحذر.

2. رصد معدلات التمويل

• تحققمتتبعات معدل تمويل العملات الرقميةلتجنب رسوم التمويل الزائدة.
• الاحتفاظ بمركز بتكلفة تمويل عالية يمكن أن يؤثر سلبًا على أرباحك.

3. استخدم التحليل الفني

• تحديد المستويات الرئيسية: استخدام مناطق الدعم والمقاومة للحصول على نقاط دخول وخروج أفضل.
• رصد اتجاهات السوق: تابع المؤشرات مثل المتوسطات المتحركة (MA) ومؤشر القوة النسبية (RSI) لإشارات السوق.

استنتاج

تقدم عقود الآجلة الدائمة أداة مرنة وقوية لتجار العملات الرقمية للربح من حركات السوق. ومع ذلك، فإن فهم الرافعة المالية وأسعار التمويل وإدارة المخاطر أمر أساسي للنجاح على المدى الطويل.

باختيار منصة آمنة وعالية السيولة مثلGate.ioأوبينانس، وبتطبيق استراتيجيات تداول سليمة، يمكنك التنقل بفعالية في تداول العقود الآجلة المستمرة.

تنويه: تستثمر العملات الرقمية تحمل مخاطر. قم دائمًا بإجراء أبحاث دقيقة قبل الاستثمار.